Le marché immobilier américain pourrait bientôt faire face à sa prochaine bulle alors que les prix des maisons à travers le pays continuent d'être alimenté par la demande, la spéculation et les dépenses somptuaires qui pourraient entraîner un effondrement. De plus, de nombreux propriétaires choisissent de rester sur place en raison de la hausse des taux hypothécaires, ce qui crée une pénurie de logements.
Les données de la Federal National Mortgage Association, communément appelée Fannie Mae, trouvé que 92 % des propriétaires pensent que leur logement actuel est abordable. Pourtant, les résultats montrent en outre que 69% de la population générale, composée à la fois de propriétaires et de locataires, pense qu'il devient trop difficile de trouver un logement abordable.
Web3 et le marché immobilier
Alors que le sort du marché du logement aux États-Unis reste incertain, le Montée en puissance des modèles commerciaux Web3 basée sur des jetons non fongibles (NFT), la technologie blockchain et la crypto-monnaie visent à résoudre bon nombre des problèmes qui affligent actuellement le marché immobilier américain d'un billion de dollars.
Jerry Chu, PDG de la plateforme de tokenisation Lofty AI, a déclaré à Cointelegraph que bien que l'immobilier soit l'une des meilleures classes d'actifs pour la création de richesse à travers le monde, la plupart des gens ne peuvent pas y accéder pour trois raisons principales :
« L'immobilier, surtout aujourd'hui, coûte cher. Même si quelqu'un pouvait obtenir un prêt hypothécaire, un versement initial nécessite souvent trop d'argent. Le processus immobilier est également frustrant, car les hypothèques doivent être approuvées et un processus d'entiercement de titre peut prendre jusqu'à 60 jours. Enfin, il n'y a pas beaucoup de liquidités dans l'immobilier, donc les vendeurs perdront probablement de l'argent s'ils souhaitent liquider rapidement.
Afin de rendre l'immobilier accessible aux masses, Chu a décidé de créer une plate-forme qui pourrait fractionner les propriétés. Connue sous le nom de Lofty AI, Chu a expliqué que la plate-forme est construite sur la blockchain Algorand et se compose de diverses propriétés locatives clés en main que plusieurs investisseurs peuvent acheter de manière fractionnée pour aussi peu que 50 $. « Vous pouvez considérer chaque propriété comme sa propre mini blockchain sur le réseau Algorand. Des actifs, ou jetons uniques, sont créés pour chaque propriété répertoriée. L'offre de jetons est différente en fonction du prix des propriétés », a déclaré Chu.
Alors que le concept de tokenisation de l'immobilier est devenu assez courant - par exemple, la recherche Cointelegraph a récemment révélé que le le secteur immobilier constitue 89 % de tous les jetons de sécurité échangés — Chu a souligné que Lofty est une plateforme d'investissement active. "Des plateformes similaires investissent dans l'immobilier et retournent des propriétés aux clients, mais nous permettons aux investisseurs de gérer ces propriétés et de gagner continuellement des récompenses et des revenus."
Élaborant sur ce point, Chu a expliqué que Lofty est basé sur un modèle de copropriété où les actes de chaque propriété répertoriée sur le marché sont détenus et détenus par une société à responsabilité limitée, ou LLC. Lorsque les investisseurs achètent des jetons, ils deviennent immédiatement membres de cette entité, ce qui signifie qu'ils détiennent un pourcentage de cette entreprise.
Comme d'autres plateformes de finance décentralisée (DeFi), Lofty dispose d'un système de gouvernance qui permet aux détenteurs de jetons de voter sur la façon de gérer les propriétés qu'ils possèdent. «Les détenteurs de jetons doivent atteindre un vote à la majorité qualifiée de 60% pour que les décisions soient prises en compte. Le vote gagnant est ensuite envoyé au gestionnaire immobilier pour exécution. Ces décisions pourraient inclure l'entretien, les changements de loyer, les décisions d'expulsion et plus encore.
Chu a ajouté que les investisseurs peuvent également gagner une partie des revenus locatifs générés par les locataires, qui peuvent soit être retirés sur un compte bancaire, soit donnés à Mercy Housing, une organisation de logement abordable. "La plupart des utilisateurs de Lofty se soucient de l'appréciation de leurs jetons sur les propriétés dans lesquelles ils achètent et, par conséquent, font don de leurs revenus gagnés à des programmes de logement abordable", a déclaré Chu.
Bien que cela puisse être le cas, Chu a souligné que l'objectif derrière Lofty est de rendre l'investissement immobilier plus accessible simplement. "Cela semble être le cas, car la plateforme a été lancée l'année dernière et compte déjà près de 4,000 XNUMX utilisateurs", a-t-il déclaré. Takahito Torimoto, architecte de solutions et utilisateur de Lofty, a en outre déclaré à Cointelegraph qu'il était un investisseur immobilier depuis quelques années, mais Lofty a été une solution idéale en raison de la liquidité et des rendements de la plateforme. "Il n'y a pas de frais pour les utilisateurs, et compte tenu du marché immobilier actuel, Lofty apparaît bien mieux pour une très grande partie de ma stratégie de 'retraite anticipée'", a-t-il fait remarquer.
En plus de Lofty, le prêteur hypothécaire LoanSnap a lancé un stablecoin adossé à des hypothèques sur leur protocole Bacon à la fin de l'année dernière. Karl Jacob, PDG de LoanSnap et co-fondateur de Bacon Protocol, a déclaré à Cointelegraph que si un jeton adossé à une hypothèque résout de nombreux problèmes associés aux pièces stables, ces actifs numériques profitent également aux propriétaires et acheteurs actuels.
Techniquement parlant, LoanSnap a NFT frappés liés à des privilèges hypothécaires individuels, qui sont des droits de propriété qui garantissent des prêts hypothécaires. Ces NFT sont ensuite utilisés pour soutenir le stablecoin de LoanSnap connu sous le nom de « jeton bHome ». Jacob a expliqué que ce système est bénéfique pour un certain nombre de raisons :
«Les pièces stables adossées à des hypothèques sont avantageuses pour les propriétaires et les acheteurs, car la rapidité est primordiale dans une transaction immobilière. Ce processus fonctionne rapidement car il exploite la blockchain Ethereum. Vous pouvez voir un prêt être fermé et financé en 24 heures ou moins, selon la conformité de l'État.
En d'autres termes, envelopper un NFT autour d'un privilège hypothécaire et placer cet actif sur un réseau de blockchain permet à quiconque d'accéder à ces enregistrements. "Nous fournissons la quantité minimale de données, de sorte que les individus ne peuvent voir que l'adresse d'une propriété, la taille du privilège et la valeur de la propriété", a déclaré Jacob.
Jacob a affirmé que le stablecoin bHome ouvrait également l'accès au marché immobilier américain. «Les investisseurs qui achètent le jeton bHome s'exposent au marché du logement sans avoir à posséder une maison. Il s'agit simplement d'un pool de prêts hypothécaires à travers le pays qui offre un excellent moyen de participer sans les coûts associés à l'accession à la propriété. Bien que la plate-forme soit relativement nouvelle, Jacob a partagé qu'environ 30 hypothèques sur LoanSnap sont utilisées pour son pool de pièces stables, notant que la plate-forme a prêté plus de 7 millions de dollars contre la valeur de sa maison de 42 millions de dollars sur la plate-forme.
Certaines propriétés immobilières américaines ont également été récemment vendues en tant que NFT, un concept qui semble attirer les acheteurs de maison de la génération Z. Ceci est important, car les données spectacles que la génération Z ne représentait que 2% de toutes les ventes de maisons en 2020. Natalia Karayaneva, PDG et co-fondatrice de Propy - une plate-forme immobilière basée sur la blockchain - a déclaré à Cointelegraph que Propy avait a récemment vendu trois propriétés NFT : une à Kiev et deux en Floride. "Nous sommes la première plate-forme à vendre des biens immobiliers en tant que NFT, ce qui a entraîné un certain nombre d'avantages pour les premiers acheteurs et vendeurs", a déclaré Karayaneva.
Sur le plan technique, Karayaneva a expliqué que Propy est capable de le faire en vendant des propriétés LLC tokenisées. Les enregistrements d'achat pour chaque propriété vivent sur la blockchain Ethereum. Une fois qu'une propriété est vendue, les droits de propriété sont transférés sous forme de NFT à l'adresse du portefeuille de l'acheteur. Karayaneva a précisé :
«La propriété NFT la plus récente vendue à Tampa a été achetée à l'aide du stablecoin USD Coin. Les enchères se sont déroulées en temps réel et la propriété a été transférée en 15 minutes après la clôture de la vente, ce qui simplifie et accélère l'ensemble du processus d'achat d'une maison traditionnelle. C'est important parce que le marché immobilier américain est tellement compétitif aujourd'hui que les gens n'ont pas le temps d'attendre. Les propriétés NFT sont également totalement transparentes, de sorte que les acheteurs potentiels peuvent prendre des décisions éclairées en voyant toutes les évaluations, les éventualités et toute autre chose à l'avance.
Compte tenu de la transparence et de la nature rapide des ventes de maisons NFT, Karayaneva a mentionné que le concept est particulièrement attrayant pour la jeune génération. "Les deux propriétés que nous avons vendues en Floride ont attiré de nombreux Gen Z puisque vous pouvez désormais acheter une maison en un clic", a-t-elle déclaré. Karayaneva a ajouté que les clients plus âgés ont exprimé leur intérêt quant à la sécurité de ce processus puisque tout est enregistré sur un grand livre de blockchain immuable.
Donner aux propriétaires accès à leurs données avec les NFT
Blockchain Home Registry (BHR) est un autre projet Web3 utilisant les NFT pour représenter l'accession à la propriété. BHR est une plate-forme DeFi construite sur la blockchain Ethereum qui permet aux propriétaires de réclamer un NFT vérifié de leur propriété, leur donnant accès à un enregistrement historique permanent et transférable de leur maison. James Rogers, PDG de Torii Homes – une société de technologie immobilière qui a développé BHR – a déclaré à Cointelegraph :
« Alors que les gens sont aujourd'hui propriétaires de leur maison, ils ne possèdent pas les données qui y sont associées. Par exemple, une société de titres en sait souvent plus sur l'historique de la maison d'un propriétaire qu'eux-mêmes. Il existe une opportunité pour l'ensemble du secteur immobilier de collaborer avec les propriétaires pour s'assurer que les individus possèdent les données associées à leurs maisons.
Rogers a expliqué que BHR permet aux propriétaires de revendiquer leur maison en tant que NFT vérifié à l'issue d'un processus approfondi de connaissance de votre client (KYC). Une fois vérifiés, les NFT des propriétaires sont placés sur la plate-forme BHR, ce qui permet ensuite aux organisations du secteur immobilier de créer des services en utilisant les données de la plate-forme. Cela permet aux organisations et aux propriétaires de monétiser leurs données.
Zach Gorman, co-fondateur de Torri Homes, a déclaré à Cointelegraph que les propriétaires peuvent voir tous leurs documents personnels dans un tableau de bord sur la plate-forme BHR. "Les propriétaires peuvent ajouter et conserver leurs enregistrements au fil du temps et peuvent ensuite choisir de monétiser ces données en permettant à d'autres organisations d'y accéder." Par exemple, Gorman a expliqué qu'une compagnie d'assurance pourrait proposer des polices plus efficacement en utilisant des données sur les maisons répertoriées sur BHR :
«En même temps, les données ajoutées informeraient les propriétaires des risques tels que les incendies ou les inondations auxquels ils pourraient être confrontés. Et, lorsqu'une autre compagnie d'assurance construit une intégration en plus des données ajoutées, elle indemnise la première compagnie pour ses données. Même si le propriétaire choisit de travailler avec cette dernière entreprise, la première gagne également. »
Gorman a ajouté que bien que BHR vient d'être lancé le 26 avril, un certain nombre de propriétaires et de fournisseurs de services ont exprimé leur intérêt à utiliser la plate-forme. "Le pouvoir des données n'a jamais été mis sur la table auparavant pour les propriétaires, c'est donc une énorme opportunité de démocratiser cela et de redonner le pouvoir aux propriétaires."
Les défis peuvent entraver l'adoption
Bien que les solutions Web3 puissent aider à résoudre bon nombre des défis auxquels sont actuellement confrontés les propriétaires et les acheteurs, on peut se demander comment le grand public réagira à ces innovations.
Par exemple, Karayaneva a partagé que les propriétés vendues en tant que NFT via Propy doivent être achetées en utilisant la pièce USD (USDC) stablecoin, mais cela peut être difficile pour les non-crypto natifs. Même si Karayaneva a mentionné que Propy aide à faciliter le transfert de fiat à l'USDC, les utilisateurs qui souhaitent acheter une maison NFT peuvent également trouver cela difficile en raison du fait que les prêts ne peuvent pas être contractés. "Actuellement, nous n'acceptons que les offres en espèces complètes, mais nous travaillons à l'intégration d'une solution pour obtenir des hypothèques compatibles avec la cryptographie sur place", a déclaré Karayaneva.
De plus, amener le grand public à adopter des solutions de blockchain peut également être compliqué. Par exemple, Rogers a expliqué que BHR est initialement lancé avec MetaMask. Bien qu'il soit remarquable que La base d'utilisateurs moyenne mensuelle de MetaMask augmente, MetaMask et autres populaires les portefeuilles cryptographiques sont vulnérable aux attaques de logiciels malveillants et aux piratages.
D'un point de vue technique, il est important de souligner que la plupart des solutions Web3 mentionnées sont basées sur la blockchain Ethereum, tristement célèbre pour ses frais de gaz élevés. Jacob a partagé que, bien que l'utilisation du réseau Ethereum ait été bénéfique pour le protocole Bacon, l'équipe derrière le projet a travaillé dur pour cacher les frais d'essence élevés aux acheteurs de bHome. D'autre part, Chu a déclaré qu'il avait choisi de construire Lofty sur la blockchain d'Algorand en raison de ses faibles frais d'essence. "Lofty envoie régulièrement de petits transferts vers les portefeuilles des utilisateurs, donc si cela était construit sur une autre chaîne avec des frais d'essence élevés, cela coûterait beaucoup plus cher", a-t-il déclaré.
Enfin, il est important de souligner que des problèmes juridiques peuvent survenir lors de l'application des normes NFT et DeFi aux transactions immobilières. Dans cet esprit, Jacob a partagé que LoanSnap avait mené d'énormes quantités de recherches lors de l'examen des composants réglementaires associés à un stablecoin adossé à des hypothèques. "LoanSnap est réglementé et audité par l'État, nous avons donc déjà des réglementations en place. La question que les gens se posent est de savoir s'il s'agit d'un titre, mais ce qui est intéressant avec les hypothèques, c'est qu'il ne s'agit pas de titres.
Mis à part les défis, Rogers a déclaré que les propriétaires et les acheteurs utilisant des solutions Web3 comme BHR n'ont pas besoin de comprendre pleinement les composants derrière les plates-formes, ils ont juste besoin de savoir qu'elles fonctionnent. "Quand j'explique BHR, les gens sont intéressés même s'ils ne connaissent pas grand-chose aux NFT et à la blockchain. L'idée ici est d'intégrer de nouveaux utilisateurs à l'espace Web3 et de transformer le secteur immobilier traditionnel. C'est ce qui nous passionne. »
Source : https://cointelegraph.com/news/web3-solutions-aim-to-make-america-s-real-estate-market-more-accessible