Le rapport de Mazars soulève des questions sur l'activité de Binance

Suite à l'effondrement de l'échange FTX de Sam Bankman-Fried, la transparence et le rétablissement de la confiance sont devenus une priorité de l'industrie. Le 7 décembre, le cabinet d'audit Mazars a publié une rapport commandé par Binance qui semble montrer que ses réserves de bitcoins sont entièrement garanti. Mais le document ne montre pas l'image complète.

Bien que certains rapports aient qualifié le rapport d'audit, ce n'en est pas un. Le rapport est un AUP (Procédure convenue) qui n'est ni un audit complet, ni un examen, ni une mission d'assurance. Selon le Conseil des normes internationales d'audit et d'assurance, une mission d'assurance est :

"... une mission dans laquelle un praticien exprime une conclusion destinée à renforcer le degré de confiance des utilisateurs prévus autres que la partie responsable quant au résultat de l'évaluation ou de la mesure d'un sujet par rapport à des critères."

Le rapport lui-même déclare explicitement :

"Cette mission AUP n'est pas une mission d'assurance. Par conséquent, nous n'exprimons pas d'opinion ni de conclusion d'assurance. Si nous avions effectué des procédures supplémentaires, d'autres questions auraient pu être portées à notre attention et auraient été signalées »

En bref, selon les normes professionnelles de l'industrie, Mazars n'exprime pas une grande confiance dans les finances de la bourse. Mazars vérifie simplement par rapport à un ensemble de critères préalablement convenus. Même s'il s'agissait d'un rapport sur tous les avoirs de Binance - et pas seulement BTC, BTCB et BBTC - ce ne serait pas un bilan de santé financière. S'il s'agissait d'un audit complet, croyez-moi, Binance vous le dirait. Ils ne l'ont pas fait. Mais ils sont probablement très heureux que vous croyiez que c'est le cas.

Une autre décision qui fait sourciller est la décision de regrouper les formulaires enveloppés de BTC et de Binance (BBTC et BTCB). Le rapport indique qu'ils ne "différencieront pas" entre eux et qu'ils seront "évalués de manière interchangeable". Pour une confiance totale, ces actifs ont besoin de leurs propres rapports distincts. Une source bien informée a déclaré à BeInCrypto : « Ce rapport à lui seul ne suffit pas à rassurer qui que ce soit sur l'existence des actifs. Plusieurs autres procédures devraient être exécutées et compilées dans leurs propres rapports. Si quelqu'un suggérait que ce rapport était suffisant pour prouver l'existence de tous les actifs, alors je considérerais cela comme un drapeau jaune.

Ce n'est qu'un instantané

Le rapport n'est également qu'un instantané des BTC, BTCB et BBTC de Binance à un moment précis. Dans ce cas, à 23:59:59 UTC le 22 novembre 2022. Théoriquement, si Binance essayait de cacher quelque chose, ils pourraient temporairement résoudre leurs livres avant l'heure du rapport. Cela ne signifie pas que Binance fait quoi que ce soit d'illégal ou manipule ses réserves. Mais cela signifie que nous n'avons pas une image complète.

Sur Twitter, CZ a déclaré que Binance prévoyait un audit indépendant complet de ses réserves. Il a également confirmé que d'autres pièces seraient examinées à temps. Il n'a pas précisé s'il s'agirait d'un audit complet ou d'un autre AUP. "Les responsabilités sont plus difficiles", a-t-il déclaré. "Nous ne devons aucun prêt à personne, vous pouvez demander autour de vous."

La question est : pourquoi Binance ne choisit-il pas la voie de la transparence maximale ?

Il est peu probable que le rapport inverse la crise de confiance dans les échanges cryptographiques, qui s'est effondrée ces dernières semaines. Selon les recherches de Journal de pièces de monnaie, plus de 200,000 128,000 bitcoins ont été retirés des échanges, suite à l'effondrement dévastateur de FTX. Battre les XNUMX XNUMX bitcoins qui ont été retirés des échanges suite à l'insolvabilité de Celsius en juin.

Qui sont Mazars ?

Mazars ne fait pas partie des quatre grands cabinets comptables auxquels on pourrait s'attendre à auditer une entreprise de l'envergure et de la complexité de Binance. Ensemble, les quatre grands auditent 88% Tout d' grands déclarants accélérés (ou des sociétés dont le flottant public dépasse 700 millions de dollars) enregistrées auprès de la SEC.

Fait intéressant, chacun des Big Four a des revenus de taille relativement similaire. En 2021, Deloitte avait un chiffre d'affaires annuel de 50.3 milliards USD, PwC 45.14 milliards, Ernst and Young 40 milliards USD et KPMG 32.13 milliards. Cependant, Mazars n'en possède qu'une fraction avec seulement 2.1 milliards de dollars et est considérée comme une entreprise de taille moyenne en plein essor. Mazars peut encore se vanter d'avoir audité de grands clients, dont AIG, British Steel et la branche européenne de Goldman Sachs.

Il convient de noter que Mazars est toujours nettement plus grand et plus expérimenté qu'Armanino (520 millions de dollars) ou que Prager Metis (1 milliard de dollars) qui a audité la défunte FTX. 

Peu de gens parleront publiquement de Binance

Il existe d'autres signaux potentiellement inquiétants. Selon un Tweet, sept des dirigeants de Binance ont quitté l'entreprise au cours des 60 derniers jours. Si cela est vrai, cela indique un environnement tumultueux au sein du plus grand échange cryptographique au monde. Cependant, BeInCrypto n'a pas pu vérifier de manière indépendante la véracité de ces affirmations.

BeInCrypto a contacté plusieurs sources pour commenter le rapport Mazars. Mais, malgré les inquiétudes des gens au sujet du document, personne n'était prêt à parler officiellement. Beaucoup n'envisageraient même pas une longue conversation confidentielle après avoir exprimé leurs doutes initiaux. Au cours de nos reportages, nous avons eu l'impression que les individus avaient trop peur et s'inquiétaient des conséquences d'une prise de parole. Une source a qualifié l'entreprise de "mafia du Web3", et une autre a qualifié la situation de "nucléaire". "Les gens ont peur de frapper le roi", a déclaré un autre.

BeInCrypto a approché Mazars et Binance pour commentaires. Au moment de la publication, il n'y a pas eu de réponse.