L'impact de l'inflation sur les investissements

Comment les investisseurs peuvent protéger leurs portefeuilles des effets de la hausse de l'inflation

Avez-vous l'impression d'avoir été repoussé financièrement ? Tu n'es pas le seul. L'inflation a atteint son point culminant, selon des rapports en 2022. Elle a touché plusieurs entreprises, quelle que soit leur ampleur, en raison de la réduction des achats des consommateurs. 

Qu'est-ce que l'inflation ?

Inflation est un phénomène économique qui se traduit par une augmentation continue du niveau général des prix des services et des biens dans une économie sur une période donnée. Perspective de recherche, dans son échantillon sur les entreprises, décrit l'inflation comme une hausse persistante du coût de la vie, souvent mesurée par l'indice des prix à la consommation (IPC).

L'inflation est une préoccupation importante pour les investisseurs car elle peut détruire le pouvoir d'achat de leurs investissements au fil du temps. L'inflation peut également affecter l'économie et les marchés financiers, entraînant des variations des taux d'intérêt, des cours des actions et des rendements obligataires. Ici, nous explorerons l'impact de l'inflation sur les investissements et discuterons des moyens par lesquels les investisseurs peuvent protéger leurs portefeuilles des effets de la hausse de l'inflation.

Impact de l'inflation sur les investissements

L'inflation peut avoir un impact significatif sur les investissements car elle réduit la valeur réelle de l'argent au fil du temps. Lorsqu'il y a une augmentation du niveau général des prix des biens et des services, la même somme d'argent peut acheter moins de biens et de services. Cela signifie que les investisseurs qui détiennent des espèces ou des quasi-espèces peuvent voir la valeur de leurs investissements diminuer en termes réels. 

Par exemple, si l'inflation est de 3 % et qu'un investisseur détient 100 $ en espèces, la valeur de cet argent en termes de pouvoir d'achat serait réduite à 97 $ après un an.

Obligations

Obligations sont un type de titres émis par les gouvernements et d'autres organisations pour lever des fonds auprès d'investisseurs. Lorsqu'une personne achète une obligation, elle prête de l'argent à l'émetteur et, en retour, elle reçoit des paiements d'intérêts et le principal à l'échéance. Les paiements d'intérêts sur les obligations sont fixes, ce qui signifie que la valeur réelle des paiements diminue à mesure que l'inflation augmente. 

Si vous détenez une obligation jusqu'à l'échéance, vous recevrez la valeur nominale de l'obligation, mais le pouvoir d'achat du principal sera inférieur en raison de l'inflation. Par conséquent, la hausse de l'inflation peut entraîner une baisse des rendements réels des obligations.

Actions

Actions représentent la propriété d'une société, et lorsque vous achetez une action, vous achetez une part des bénéfices et des actifs de la société. Lorsque l'inflation augmente, les entreprises peuvent être confrontées à des coûts plus élevés pour les matières premières et la main-d'œuvre, ce qui entraîne une baisse des marges bénéficiaires. Cela peut entraîner une baisse des cours des actions, car les investisseurs deviennent plus prudents quant au potentiel de bénéfices de l'entreprise. D'un autre côté, certaines entreprises peuvent être en mesure de répercuter les coûts plus élevés sur les consommateurs en augmentant les prix, ce qui peut entraîner des bénéfices plus élevés et des cours boursiers plus élevés.

Immobilier

Immobilier est un bien corporel qui peut fournir un revenu et une appréciation au fil du temps. L'inflation peut affecter l'immobilier de plusieurs façons. Lorsque l'inflation augmente, le coût des matériaux de construction et de la main-d'œuvre augmente, ce qui entraîne une baisse des investissements. 

Stratégies d'investissement pour protéger les portefeuilles de l'inflation

Les investisseurs peuvent utiliser plusieurs stratégies d'investissement pour protéger leurs portefeuilles des effets de l'inflation. Certaines de ces stratégies comprennent :

Investir dans des titres protégés contre l'inflation

Les titres protégés contre l'inflation sont des placements spécifiquement conçus pour protéger contre l'inflation. Ces titres comprennent des titres du Trésor protégés contre l'inflation (TIPS) et des obligations indexées sur l'inflation. Les TIPS sont des obligations émises par le Trésor américain qui sont indexées sur l'inflation, ce qui signifie que la valeur principale de l'obligation augmente avec l'inflation. 

Les obligations indexées sur l'inflation fonctionnent de la même manière, mais elles sont émises par d'autres gouvernements et sociétés. Investissement dans des titres protégés contre l'inflation peut fournir aux investisseurs une couverture contre l'inflation parce que la valeur de ces titres augmente avec l'inflation.

Investir dans des actifs immobiliers

Les actifs corporels sont des actifs physiques tels que l'immobilier, les matières premières et les ressources naturelles. Leur valeur augmente avec l'inflation. Par exemple, lorsque l'inflation augmente, les matières premières telles que l'or et le pétrole ont tendance à augmenter. 

Cependant, investir dans des actifs corporels peut également être risqué car la valeur de ces actifs peut être volatile et soumise aux fluctuations du marché.

Diversifier les investissements

La diversification est une stratégie d'investissement valable qui consiste à répartir les investissements sur différentes classes d'actifs. Cela peut aider à réduire le risque de pertes d'un seul investissement. La diversification peut également protéger contre les effets de l'inflation, car différentes classes d'actifs se comportent différemment pendant les périodes d'inflation. 

Par exemple, alors que les actions peuvent mal performer pendant les périodes d'inflation, produits et l'immobilier peut bien performer. En diversifiant les investissements dans différentes classes d'actifs, les investisseurs peuvent protéger leurs portefeuilles des effets de l'inflation.

Investir dans des actions à haut rendement

Les actions à haut rendement sont des actions qui versent un rendement de dividende élevé. Ces actions génèrent des revenus même pendant les périodes d'inflation. En effet, les entreprises qui versent des dividendes élevés sont plus susceptibles d'avoir des bénéfices et des flux de trésorerie stables, ce qui peut aider à atténuer l'impact de l'inflation sur leur rentabilité. De plus, les actions à haut rendement peuvent fournir aux investisseurs une source de revenus, ce qui peut aider à compenser les effets de l'inflation sur la valeur de leur portefeuille.

Investir dans les marchés émergents

Lorsque vous investissez dans les marchés émergents, vous investissez dans des pays qui connaissent une croissance et un développement économiques rapides. Ces marchés sont généralement moins touchés par l'inflation que les marchés développés. En effet, les marchés émergents ont tendance à avoir des niveaux d'endettement plus faibles et des taux de change plus flexibles, ce qui peut aider à atténuer l'impact de l'inflation sur leurs économies. De plus, les marchés émergents ont des taux de croissance plus élevés, ce qui peut offrir aux investisseurs un potentiel de rendements plus élevés.

Conclusion

L'inflation est une préoccupation majeure pour les investisseurs car elle détruit complètement le pouvoir d'achat de leurs investissements au fil du temps. Cependant, les investisseurs peuvent utiliser plusieurs stratégies d'investissement pour renforcer leurs portefeuilles contre les effets de l'inflation. Ces stratégies comprennent l'investissement dans des titres protégés contre l'inflation, l'investissement dans des actifs corporels, la diversification des investissements, l'investissement dans des actions à haut rendement et l'investissement dans les marchés émergents. 

En utilisant ces stratégies, les investisseurs peuvent potentiellement générer des rendements plus élevés à long terme. Essais Royaume-Uni suggère que les investisseurs doivent toujours examiner attentivement leurs objectifs d'investissement, leur tolérance au risque et leur situation financière avant de prendre des décisions d'investissement.