Comment trouver les meilleurs ETF sectoriels 1Q23

Avec une liste sans cesse croissante d'ETF au son similaire parmi lesquels choisir, trouver le meilleur est une tâche de plus en plus difficile. Comment les investisseurs peuvent-ils faire pencher la balance en leur faveur ?

Ne faites pas confiance aux étiquettes ETF

Il existe au moins 79 ETF technologiques différents et au moins 287 ETF répartis dans onze secteurs. Les investisseurs ont-ils besoin de plus de 26 choix en moyenne par secteur ? À quel point les ETF peuvent-ils être différents ?

Ces 79 ETF technologiques sont très différents les uns des autres. Avec entre 22 et 562 avoirs, bon nombre de ces ETF ont des portefeuilles radicalement différents avec des profils de risque et des perspectives de performance différents.

Il en va de même pour les ETF de tout autre secteur, car chacun offre un mélange très différent de bonnes et de mauvaises actions. L'énergie se classe au premier rang pour la sélection de titres. Les services publics se classent au dernier rang.

Éviter la paralysie de l'analyse

Je pense que le grand nombre d'ETF sectoriels nuit plus aux investisseurs qu'il ne les aide. Mener manuellement une analyse approfondie pour chaque ETF n'est tout simplement pas une option réaliste. En conséquence, les investisseurs effectuent une analyse insuffisante et ratent des opportunités rentables. L'analyse des ETF avec la diligence appropriée est beaucoup plus complexe que l'analyse des actions, car elle implique l'analyse de tous les avoirs au sein de chaque ETF. Comme indiqué ci-dessus, il peut y avoir jusqu'à 562 actions ou plus pour un ETF.

La figure 1 montre le FNB le mieux noté pour chaque secteur.

Figure 1 : Le meilleur ETF dans chaque secteur

* Les meilleurs ETF excluent les ETF dont l'actif net total (TNA) est inférieur à 100 millions de dollars en raison d'une liquidité insuffisante

Sources : New Constructs, LLC et documents déposés par la société

Parmi les ETF de la figure 1, VanEck Steel ETF (SLX) se classe au premier rang, iShares US Home Construction ETF ITB
se classe deuxième, et Invesco KBW Bank ETF KBWB
occupe la troisième place. VanEck Mortgage REIT Income ETF MORT
se classe dernier.

Comment éviter « le danger intérieur »

Pourquoi avez-vous besoin de connaître les avoirs des ETF avant d'acheter ?

Vous devez vous assurer que vous n'achetez pas un ETF qui pourrait exploser. Acheter un ETF sans analyser ses avoirs revient à acheter une action sans analyser ses activités et ses finances. Aussi bon marché soit-il, s'il détient de mauvaises actions, la performance de l'ETF sera mauvaise.

PERFORMANCE DES PARTICIPATIONS DU FONDS – FRAIS = PERFORMANCE DU FONDS

Si seulement les investisseurs pouvaient trouver des fonds notés en fonction de leurs avoirs

VanEck Steel ETF (SLX) n'est pas seulement l'ETF sur les matériaux de base le mieux noté, mais également l'ETF sectoriel le mieux noté parmi les 287 ETF sectoriels que ma société couvre.

Le pire ETF de la figure 1 est le VanEck Mortgage REIT Income ETF (MORT), qui obtient une note peu attrayante. On pourrait penser que les fournisseurs d'ETF pourraient faire mieux pour ce secteur.

Divulgation : David Trainer, Kyle Guske II et Italo Mendonça ne reçoivent aucune rémunération pour écrire sur une action, un secteur ou un thème spécifique.