Une disposition de la nouvelle législation du président Biden vise à empêcher les travailleurs d'encaisser leur 401 (k) lorsqu'ils passent d'un emploi à un autre, en s'appuyant sur un effort similaire lancé l'année dernière par le secteur privé.
Les législation ouvre la voie aux régimes de retraite des employeurs pour fournir des services de transférabilité automatique, de sorte que les fonds puissent être transférés de manière transparente dans un nouveau régime d'employeur à moins que le travailleur ne se retire. Il augmente également la limite des roulements automatiques de 5,000 7,000 $ à 401 XNUMX $. Cela fait suite à un nouveau consortium lancé en octobre par des leaders dans le domaine de la retraite XNUMX (k) dans le but d'automatiser les roulements des régimes de retraite.
La liquidation de fonds avant un certain âge est coûteuse en pénalités et en impôts et peut priver les travailleurs vulnérables de la possibilité de générer des économies importantes pour la retraite. Mais certains critiques disent que les mouvements peuvent être trop étroits et ne répondent pas entièrement aux raisons pour lesquelles les gens encaissent tôt.
Décourager les retraits
Avant la signature de la législation en décembre, une collaboration entre Vanguard, Fidelity Investments, Alight Solutions et le Retirement Clearinghouse a créé le Portability Services Network, un échange numérique national qui automatisera le processus pour leurs clients sponsors et leurs participants pour déplacer 401( k), 401(a), 403(b) et 457 soldes des comptes d'un régime à l'autre lorsque les employés changent d'emploi.
Le consortium – qui devrait être opérationnel d'ici la fin mars – représente actuellement environ 43.8 millions de travailleurs dans plus de 48,000 XNUMX régimes de retraite parrainés par l'employeur, sur la base des données publiées par Pensions & Investments. Cette nouvelle loi aidera à porter cela à un niveau supérieur.
"La législation a un impact positif majeur sur le consortium et la portabilité de l'automobile", a déclaré Neal Ringquist, vice-président exécutif de Retirement Clearinghouse, à Yahoo Finance. "Cela devrait augmenter le nombre de transactions de portabilité automobile de 20% lorsque la nouvelle loi entrera en vigueur, permettant finalement au consortium de réduire les frais uniques de transaction de portabilité automobile facturés au participant."
Les frais de transaction uniques facturés au participant sont actuellement de 30 $ pour les soldes supérieurs à 600 $, de 5 % du solde du compte pour les soldes compris entre 50 $ et 599 $, et sans frais pour les soldes inférieurs à 50 $.
Pour avoir un impact significatif pour les futurs retraités, la pratique doit aller grand. Et la disposition de la nouvelle loi devrait donner cet élan.
"Le succès de la portabilité automatique dépend de l'échelle et de la participation du plus grand nombre possible de détenteurs de registres de l'industrie", a déclaré Kevin Barry, président de la division d'investissement en milieu de travail de Fidelity, à Yahoo Finance. « Nous encourageons tous les détenteurs de registres à se joindre au réseau pour offrir les avantages de la portabilité automatique à leurs clients promoteurs de régime et aux participants au régime. »
Qui encaisse ?
C'est pourquoi la disposition de cette nouvelle loi est essentielle. En 2021, Fidelity a traité 1.1 million de retraits obligatoires pour ses clients sponsors. Sur les 1.1 million, 66 % étaient inférieurs à 1,000 55 $ et envoyés sous forme de chèques. Et 1.1% des 35 million avaient moins de XNUMX ans.
Un travailleur sur trois encaisse ses comptes de retraite lorsqu'il quitte son emploi, selon une étude fournie par le Institut des femmes pour une retraite sûre (PLUS SAGE). Pour les travailleurs âgés de 20 à 30 ans, cela peut atteindre 41 % ou plus, a déclaré Cindy Hounsell, présidente et fondatrice de WISER, à Yahoo Finance.
Le changement d'emploi ouvre la porte pour retirer l'argent.
Selon un selon une analyse de l’Université de Princeton publié dans le Journal fiscal national.
Et plus vous êtes jeune, plus vous avez de chances de changer d'emploi. En 2020, le ministère du Travail a signalé une ancienneté médiane de 10 ans pour les travailleurs âgés de 55 à 64 ans, contre un peu moins de trois ans pour les travailleurs âgés de 25 à 34 ans.
"Nous nous sommes réunis pour dire" comment pouvons-nous résoudre cet énorme problème économique qui affecte de nombreux Américains ", a déclaré Robert Johnson, fondateur et président de Retirement Clearinghouse, à Yahoo Finance. "Cela vise vraiment à maintenir dans le système les travailleurs à bas salaires, les minorités et les femmes, qui sont les plus touchés par les paiements en espèces."
Le coût de l'encaissement
Retirer de l'argent d'un fonds de retraite à imposition différée avant l'âge de 59 ans et demi coûte cher. L'IRS prélève une pénalité de 10 % sur les distributions effectuées avant que le titulaire du compte n'atteigne 59 ½. Et des impôts sur le revenu sont dus sur les fonds retirés. En fin de compte, vous perdez les effets cumulatifs si l'équilibre reste intact.
Par exemple, si vous avez 25 ans et que vous disposez de 5,000 5 $ dans votre plan de retraite, en supposant un rendement de 38,808 %, votre compte pourrait valoir 67 500 $ lorsque vous prendrez votre retraite à 1,000 ans. Le revers de la médaille : si vous deviez encaisser maintenant, vous paieriez des pénalités de 3,500 $ à l'IRS et des taxes de XNUMX XNUMX $, vous laissant avec XNUMX XNUMX $.
(Si vous êtes curieux de savoir combien l'encaissement peut finalement vous coûter, vous pouvez exécuter le Calculateur d'encaissement de Retirement Clearinghouse pour vous montrer ce que même un petit solde encaissé peut vous coûter.)
Est-il efficace?
Bien que la nouvelle disposition sur la transférabilité de l'automobile aidera certainement les gens à continuer d'épargner pour leur retraite, la portée est limitée, selon certains observateurs de l'industrie.
"Cette facilitation de roulement n'aidera pas beaucoup", Teresa Ghilarducci, professeur d'économie et d'analyse politique à la Nouvelle école de recherche sociale, a déclaré Yahoo Finance.
Les États-Unis se classent au bas des régimes de retraite, selon l'indice mondial Mercer, car nous permettons aux fonds de retraite subventionnés par l'impôt d'être exploités avant la retraite, a-t-elle déclaré.
"Les femmes et les hommes et femmes non blancs, qui sont plus susceptibles d'avoir un faible revenu, sont plus susceptibles de retirer leur épargne-retraite avant la retraite et de payer une pénalité fiscale en raison de chocs économiques comme le chômage, la réduction des heures de travail, la maladie ou un divorce", dit Ghilarducci. "Faciliter l'argent d'un plan à l'autre n'aide pas les personnes qui se retirent très probablement et ne traite pas les raisons pour lesquelles ils se retirent."
L'année prochaine pourrait mettre en évidence l'argument de Ghilarducci. Les La Réserve fédérale s'attend à ce que le taux de chômage passe de 4.6% à 2023% en 3.7 cette année, ce qui signifie que beaucoup plus de travailleurs confrontés à une mise à pied seront également confrontés au dilemme de savoir quoi faire de leur épargne-retraite.
"Faciliter les roulements est complètement hors de propos, assez sans rapport avec le problème, et ne déplacera pas l'aiguille sur la résolution de la jauge de problème de retraite", a déclaré Ghilarducci. « Pour fixer les retraits avant la retraite et améliorer notre système, il faut empêcher les retraits avant la retraite de l'épargne-retraite subventionnée par l'impôt. Période."
Kerry est journaliste senior et chroniqueuse chez Yahoo Money. Suivez-la sur Twitter @kerryhannon
Lisez les dernières tendances en matière de finances personnelles et les actualités de Yahoo Money.
Source : https://finance.yahoo.com/news/efforts-to-keep-workers-from-cashing-out-their-401-ks-gain-steam-181832994.html