Le mineur de bitcoins en faillite Core Scientific a conclu un nouvel accord de prêt de 70 millions de dollars avec B. Riley.
La société a demandé au tribunal d'approuver le financement en remplacement du prêt de 75 millions de dollars du débiteur en possession (DIP) que le mineur a obtenu des actionnaires de billets convertibles dans le cadre de son accord de faillite pré-arrangé, selon un dépôt du 30 janvier.
Le mineur a déclaré que "le comité ad hoc d'actionnaires soutient l'entrée des débiteurs dans la facilité DIP de remplacement et le remboursement de la facilité DIP d'origine avant l'approbation finale".
L'accord donnera à Core Scientific "jusqu'à 15 mois de piste et une flexibilité importante" car il n'a pas "d'étapes liées au plan et n'est pas conditionné à l'obtention de l'approbation d'un plan spécifique du chapitre 11".
«Il contient également des conditions économiques raisonnables et généralement supérieures à celles prévues dans le cadre de la facilité DIP initiale…. La facilité DIP de remplacement jette les bases sur lesquelles les débiteurs chercheront à négocier un plan consensuel du chapitre 11 avec tous leurs principaux constituants et à maximiser la valeur pour toutes les parties prenantes », indique le dossier.
Une audience est prévue mercredi, qui était auparavant destinée à être une audience finale pour le prêt DIP initial.
L'approbation du prêt DIP de remplacement de B. Riley "sur une base provisoire et finalement définitive, permettra aux débiteurs de rembourser la facilité DIP initiale et constitue la meilleure source de financement post-pétition actuellement disponible pour les débiteurs", indique le document. .
Le prêt aura un taux d'intérêt de 10 % et une échéance de 12 mois avec une prolongation de trois mois. Il sera garanti par "tous les biens et actifs" de l'emprunteur, y compris, mais sans s'y limiter, son installation en Caroline du Nord, avec des privilèges de première priorité sur les actifs non grevés à la date de la requête.
B. Riley a accepté de fournir 35 millions de dollars en un seul emprunt à la date de clôture, le montant restant étant mis à disposition après l'entrée de l'ordre DIP final de remplacement, selon le dossier.
B. Riley est déjà l'un des principaux créanciers de Core Scientific, ayant fourni à la société 75 millions de dollars en billets à ordre relais.
(Cette histoire a été mise à jour avec des détails supplémentaires sur la structure du prêt.)
Source : https://www.theblock.co/post/207110/core-scientific-reaches-deal-with-b-riley-for-70-million-replacement-loan?utm_source=rss&utm_medium=rss