Les Américains font face à l'inflation en se tournant vers le crédit.
Cependant, ils ne se contentent pas d'accumuler des soldes plus élevés sur leurs cartes de crédit alors que l'inflation et la hausse des taux d'intérêt frappent les portefeuilles des ménages. Une étude publiée mardi par le Center for Microeconomic Data de la Federal Reserve Bank de New York montre une augmentation cumulée de 13% d'une année sur l'autre des soldes des cartes de crédit. C'est le plus grand bond en 20 ans, depuis 2002.
La dette des cartes de crédit s'élève à 890 milliards de dollars à la fin du deuxième trimestre, selon le rapport trimestriel sur la dette et le crédit des ménages. Alors que les soldes des cartes de crédit augmentent généralement au cours du deuxième trimestre, l'augmentation de 46 milliards de dollars fait du deuxième trimestre l'un des sauts les plus élevés jamais enregistrés depuis 1999. La dernière fois que les soldes totaux des cartes de crédit ont été aussi élevés, c'était au premier trimestre de 2020.
"Les Américains empruntent davantage, mais une grande partie de l'augmentation des emprunts est attribuable à la hausse des prix", ont écrit mardi des chercheurs de la Fed de New York. Non seulement les soldes ont augmenté, notent les chercheurs, mais le nombre de nouvelles cartes de crédit a également augmenté.
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Les prêts hypothécaires, les prêts automobiles, les cartes de détail et les autres prêts à la consommation ont également augmenté à un rythme assez rapide. Au total, la dette hors logement a augmenté de 103 milliards de dollars au deuxième trimestre, la plus forte augmentation enregistrée par la Fed de New York depuis 2016.
Dans l'ensemble, la dette totale des ménages américains a augmenté de 2 % pour atteindre 16.15 2 milliards de dollars au deuxième trimestre, selon la Fed de New York. Cela porte les soldes à environ 2019 billions de dollars de plus qu'ils ne l'étaient à la fin de XNUMX, avant le début de la pandémie.
"Le deuxième trimestre de 2022 a montré de fortes augmentations des soldes des prêts hypothécaires, des prêts automobiles et des cartes de crédit, en partie à cause de la hausse des prix", a déclaré mardi Joelle Scally, administratrice du centre de données microéconomiques de la Fed de New York. "Alors que les bilans des ménages semblent globalement en bonne position, nous constatons une augmentation des impayés parmi les emprunteurs à risque et à faible revenu avec des taux approchant les niveaux d'avant la pandémie."
Il n'est pas surprenant que les Américains s'endettent à la suite de l'inflation, qui a frappé 9.1% en juin-ou la Hausse des taux d'intérêt de la Réserve fédérale. La semaine dernière, la Fed a augmenté taux d'intérêt de référence de 0.75 % supplémentaire dans un effort pour freiner l'inflation élevée actuelle, mais cela signifie également que ceux qui ont des dettes paieront probablement plus.
Ces vents contraires économiques frappent plus durement les Américains plus jeunes et à faible revenu. Les soldes des cartes de crédit de la génération Z (ceux de moins de 25 ans) ont augmenté de 30 % au cours du deuxième trimestre, selon les données VantageScore rapportées par Reuters. Ceux qui ont un faible crédit ont également vu leur utilisation du crédit augmenter considérablement, avec des soldes en hausse de 25 % pour ceux dont les cotes de crédit sont inférieures à 660 (considérées comme une cote de crédit « juste » et inférieure à la moyenne).
Pourtant, jusqu'à présent, peu d'Américains sont en défaut sur cette dette croissante. Les défauts de paiement n'ont augmenté que modestement pour la dette des ménages au cours du deuxième trimestre et restent historiquement bas, selon la Fed de New York.
Ce n'est pas surprenant compte tenu de la santé financière assez robuste des Américains. Oui, beaucoup luttent contre l'inflation historique et la hausse des taux d'intérêt, mais les consommateurs ne font généralement pas défaut sur le crédit parce que les choses deviennent plus chères, déclare Richard Ramsden, responsable du groupe financier de la recherche sur les investissements mondiaux de Goldman Sachs.
Habituellement, des prix plus élevés signifient que les consommateurs commencent à apporter des modifications à ce qu'ils achètent, passant des articles « agréables à avoir » aux articles de base « indispensables », dit Ramsden. « Habituellement, les consommateurs font défaut lorsqu'ils perdent leur emploi et qu'ils ne peuvent pas être réembauchés. Et pour le moment, évidemment, nous avons des marchés du travail très, très serrés », dit Ramsden.
"Pour que nous voyions des défauts de consommation plus larges, il faudrait que le chômage augmente et que le marché du travail s'affaiblisse considérablement et ce n'est évidemment pas quelque chose que nous prévoyons au moins pour le reste de cette année », déclare Ramsden.
Cette histoire a été présentée à l'origine sur Fortune.com
Source : https://finance.yahoo.com/news/americans-putting-inflation-credit-card-150000636.html