AMC va émettre des actions privilégiées sous le symbole "APE"

AMC Entertainment semble avoir trouvé une solution créative pour augmenter son nombre d'actions et lever des fonds après que les investisseurs ont rechigné à une proposition d'émettre plus d'actions l'année dernière.

AMC a annoncé jeudi son intention d'émettre un dividende à tous les actionnaires ordinaires sous la forme d'actions privilégiées. La société a demandé à inscrire ces actions privilégiées à la Bourse de New York sous le symbole «APE», un clin d'œil aux investisseurs de détail qui ont aidé à sauver la plus grande chaîne de cinémas au monde du bord de la faillite au début de 2021, surnommé "singes".

Les actions d'AMC ont chuté d'environ 6% dans les échanges prolongés jeudi.

"Aujourd'hui, nous récompensons et reconnaissons nos actionnaires passionnés et solidaires, tant envers nos actionnaires aux États-Unis qu'à l'étranger", a déclaré le PDG Adam Aron dans un communiqué. "Les actionnaires recevront une unité d'actions privilégiées d'AMC pour chaque action émise par la société d'actions ordinaires d'AMC qu'ils détiennent."

La société prévoit d'émettre un dividende d'environ 517 millions d'unités APE plus tard ce mois-ci. Les actions commenceront à être négociées le 22 août. La nouvelle catégorie d'actions comporte les mêmes droits de vote que les actions ordinaires existantes, la société a déclaré dans un communiqué.

AMC a levé des milliards pendant la pandémie en vendant de nouvelles actions, mais a manqué d'actions à vendre. Les investisseurs, craignant la dilution, ont rejeté les efforts de la société pour émettre des actions supplémentaires.

Ces unités d'actions privilégiées sont une solution de contournement, en quelque sorte, et permettent à AMC de vendre des unités d'actions supplémentaires alors qu'elle continue de relancer ses activités après la pandémie. Après avoir offert les 517 millions d'unités APE, AMC aura encore environ 4.5 milliards d'unités restantes qu'elle pourrait vendre pour lever des fonds.

"Avec la création des APE, AMC renforce profondément et fondamentalement notre entreprise", a déclaré Aron dans une lettre aux actionnaires distincte publiée jeudi. "Compte tenu de la flexibilité que les APE nous donneront, nous serons probablement en mesure de collecter des fonds si nous en avons besoin ou si nous le choisissons, ce qui réduit considérablement tout risque de survie alors que nous continuons à nous frayer un chemin à travers cette pandémie vers la reprise et la transformation."

Alors qu'AMC a réalisé près de 1.2 milliard de dollars de revenus au cours du trimestre terminé le 30 juin, la société a enregistré une perte nette de 121.6 millions de dollars, selon son résultats du deuxième trimestre jeudi.