Plan 457 contre plan 403(b) : quelle est la différence ?

Plan 457 contre plan 403(b) : un aperçu

Le secteur public peut être le dernier bastion du régime à prestations déterminées – la pension à l'ancienne financée par un employeur et versée automatiquement aux employés après leur retraite.

Mais de nos jours, aucune source de revenu unique ne peut suffire à assurer une retraite confortable ; les gens doivent aussi épargner par eux-mêmes pour joindre les deux bouts à la retraite. Malheureusement, les organisations du secteur public et à but non lucratif n'offrent pas de plans 401 (k) auxquels les employés peuvent contribuer. Cependant, ils peuvent offrir et offrent d'autres plans parrainés par l'employeur : le 403(b) et le 457.

Le Régime 457

Il existe deux types de Plans 457. Un 457 (b) est proposé aux employés des administrations nationales et locales, tandis qu'un 457 (f) est destiné aux cadres supérieurs des organisations à but non lucratif.

457 (b)

Si vous avez un plan 457(b), vous pouvez cotiser jusqu'à 22,500 2023 $ pour 20,500 (contre 2022 7,500 $ en 2023). Vous pouvez également cotiser 6,500 2022 $ supplémentaires en 50 (contre XNUMX XNUMX $ en XNUMX) si vous avez XNUMX ans ou plus.

Vous pouvez cotiser encore plus si vous êtes à moins de trois ans de la normale l'âge de la retraite. Vous pourriez être en mesure de cotiser jusqu'à deux fois la limite si vous êtes à moins de trois ans de l'âge normal de la retraite. Ce montant est de 45,000 2023 $ pour 41,000, en hausse par rapport à 2022 XNUMX $ en XNUMX. Toutefois, votre cotisation maximale lorsque vous êtes à moins de trois ans de l'âge normal de la retraite correspond au moindre du double du plafond de cotisation ou du plafond annuel plus le plafond annuel inutilisé des années précédentes.

457 f)

Les plans 457(f) diffèrent considérablement de leur homologue 457(b). Ils sont souvent décrits comme des menottes dorées car ils sont principalement utilisés pour recruter des cadres du secteur privé, où les salaires ont tendance à être plus élevés et les avantages plus généreux.

Dans le cadre d'un régime 457(f), la rémunération est différée de l'imposition. Cependant, cette rémunération différée est soumise à un "risque substantiel de déchéance", ce qui signifie que les dirigeants risquent de perdre l'avantage s'ils ne satisfont pas à des exigences spécifiques d'ancienneté et de performance.

Lorsque l'indemnité devient garantie et n'est plus soumise au risque de déchéance, elle devient imposable comme un revenu brut.

À moins que vous ne deveniez le chef d'une organisation à but non lucratif (OBNL), il est peu probable que vous rencontriez le plan 457 (f). Parce que le rémunération différée n'est pas encore payé et est à l'abri de l'impôt, les prestations restent entre les mains de l'employeur. Les règles exigent que les dirigeants effectuent des services pendant au moins deux ans pour recevoir des prestations dans le cadre d'un régime 457 (f).

Si vous avez un plan 457(f), il n'y a aucune limite sur le montant du revenu qui peut être reporté de l'impôt. Toutefois, les montants reportés sont soumis à un risque substantiel de confiscation.

Avantages et inconvénients du plan 457

Avantages

• Le 457(b) permet aux participants de doubler leurs cotisations au régime de retraite s'ils sont à moins de trois ans de l'âge normal de la retraite. Ceux qui entrent dans cette catégorie peuvent cotiser jusqu'à 45,000 2023 $ en 41,000 (contre 2022 XNUMX $ en XNUMX).
• Vous pouvez également verser 7,500 2023 $ supplémentaires par an en 6,500 (contre 2022 50 $ en XNUMX) si vous avez au moins XNUMX ans.
• Alors que d'autres plans n'autorisent pas les distributions jusqu'à ce que vous ayez 59 ans et demi, vos prestations 457(b) deviennent disponibles lorsque vous ne travaillez plus pour l'employeur offrant le plan 457(b). Sinon, les distributions sont autorisées lorsque vous avez 72 ans (ou 70 ans et demi si vous avez atteint cet âge avant le 1er janvier 2020) ou si nécessaire pour une urgence imprévisible.
• Si vous quittez votre emploi, vous pouvez transférer votre compte dans un Roth IRA ou 401(k). Il s'agit d'une option pour le plan 457(b) mais pas pour le plan 457(f).

Inconvénients

• Contrairement au 401(k), la contrepartie versée par votre employeur comptera dans le cadre de votre cotisation maximale. Par exemple, si votre employeur cotise 9,500 2023 $ en 13,000, vous ne pouvez cotiser que XNUMX XNUMX $ à moins d'être admissible à une stratégie de rattrapage.
• Il y a des limites de cotisation beaucoup plus élevées dans un plan 401(k). Par exemple, la contrepartie de l'employeur et les cotisations normales et de rattrapage des employés sont de 73,500 2023 $ pour 67,500 (contre 2022 XNUMX $ en XNUMX).
• Peu de gouvernements proposent des programmes de contrepartie dans le cadre du plan 457(b). C'est surtout aux employés de s'assurer qu'ils épargnent un montant suffisant.
• Le plan 457(f) exige que les employés restent au travail pendant au moins deux ans. Ceux qui partent plus tôt perdent leur droit au plan 457(f).

Le régime 403(b)

Un plan 403 (b) est généralement proposé aux employés d'organisations privées à but non lucratif et aux employés du gouvernement, y compris les employés des écoles publiques. Comme les régimes 401(k), les régimes 403(b) sont des régimes à cotisations définies qui permettent aux participants de mettre de l'argent à l'abri sur une base d'imposition différée pour la retraite.

Lorsque ces régimes ont été créés en 1958, ils ne pouvaient investir que dans des contrats de rente. Ainsi, ils étaient connus sous le nom de rente à l'abri de l'impôt (TSA) régimes ou régimes de rente à imposition différée (TDA).

Ces plans sont les plus couramment utilisés par les établissements d'enseignement. Toutefois, toute entité qui remplit les conditions Section 501(c)(3) de l'IRS peut l'adopter.

Limites de cotisation et de report

Les plafonds de cotisation des régimes 403(b) sont désormais identiques à ceux des régimes 401(k). Tous les reports d'employés sont effectués sur une base avant impôt et réduisent le revenu brut ajusté (AGI) du participant en conséquence.

Le plafond de cotisation annuel, aussi appelé le report électif, est de 22,500 2023 $ pour 20,500 (contre 2022 7,500 $ en 2023). Les particuliers peuvent investir une contribution de rattrapage supplémentaire de 6,500 2022 $ pour 50 et de XNUMX XNUMX $ pour XNUMX s'ils ont XNUMX ans ou plus.

Ces régimes offrent une disposition spéciale de cotisation supplémentaire de rattrapage connue sous le nom de disposition de rattrapage viager ou règle des 15 ans. Les employés qui ont au moins 15 ans d'ancienneté sont admissibles à cette disposition, qui permet un paiement supplémentaire de 3,000 15,000 $ par année. Cependant, cette disposition prévoit également une limite à vie employeur par employeur de XNUMX XNUMX $.

Les cotisations après impôt sont autorisées dans certains cas, et les cotisations Roth sont également disponibles pour les employeurs qui optent pour cette fonctionnalité. Comme pour les régimes 401(k), les employeurs peuvent instituer des cotisations automatiques au régime 403(b) pour tous les travailleurs, bien que les employés puissent se retirer à leur discrétion. Les participants admissibles peuvent également se qualifier pour le Crédit Epargne Retraite.

Lors du calcul des limites de contribution 403(b) pour un individu, l'IRS les applique dans un ordre spécifique. Premièrement, ils appliquent le report facultatif. L'IRS utilise alors la disposition de rattrapage de service de 15 ans. Celles-ci sont suivies de la contribution de rattrapage. Il est de la responsabilité de l'employeur de limiter les cotisations aux montants corrects.

Renversements

Les règles pour rouler dessus Les soldes des régimes 403(b) ont été considérablement assouplies au cours des dernières années. Les employés qui quittent leur employeur peuvent désormais transférer leur régime à un autre employeur. Ils peuvent reconduire leurs plans dans un autre 403 (b), un 401 (k) ou un autre plan qualifié. Ils peuvent également choisir de reconduire leurs plans dans un IRA autogéré à la place.

Cela signifie que les employés peuvent maintenir un plan de retraite tout au long de leur carrière au lieu d'avoir à ouvrir un compte IRA séparé ou à laisser leurs plans avec leurs anciens employeurs.

Distributions

Notamment, les distributions des plans 403(b) ressemblent à celles des plans 401(k) à bien des égards :

• Vous pouvez commencer à recevoir des distributions à 59 ans et demi, que vous travailliez encore ou non dans cette organisation.
• Les distributions effectuées avant l'âge de 59 ans et demi sont assujetties à une pénalité de retrait anticipé de 10 %, sauf exception spéciale.
• Toutes les distributions normales sont imposées comme revenu ordinaire.
• Les distributions Roth sont exonérées d'impôt. Cependant, les employés doivent soit contribuer au plan, soit ouvrir un Roth IRA pendant au moins cinq ans avant de pouvoir bénéficier de distributions exonérées d'impôt.
• Distributions minimales requises (RMD) doit commencer à 72 ans. L'âge des RMD était de 70 ans et demi jusqu'à ce qu'il soit relevé par la loi SECURE de 2019. Les investisseurs peuvent éviter les RMD s'ils transforment le plan en un Roth IRA ou un autre plan de retraite Roth. Le défaut de prendre une distribution minimale requise entraînera une taxe d'accise de 50% sur le montant qui aurait dû être retiré.
• Des dispositions de prêt peuvent également être disponibles à la discrétion de l'employeur. Les règles de prêt sont également pour la plupart les mêmes que celles des plans 401 (k). Les participants ne peuvent pas accéder à plus que le moindre de 50,000 XNUMX $ ou la moitié du solde du plan. Tout solde impayé du prêt non remboursé dans les cinq ans est traité comme une distribution imposable ou prématurée.

Les distributions sont déclarées chaque année sur Formulaire 1099-R, qui est envoyé par la poste aux participants au régime.

Choix d'investissement

Les options d'investissement dans les régimes 403(b) sont limitées par rapport aux autres régimes de retraite. Les fonds peuvent être investis dans un contrat de rente auprès d'une compagnie d'assurance ou dans un fonds commun de placement via un compte-titres.

Cette situation est une source de débat continu au sein de la communauté financière et de la planification de la retraite. Les rentes sont des véhicules à imposition différée en soi, et il n'existe pas de double report d'impôt.

La plupart des régimes offrent désormais également des choix de fonds communs de placement, bien qu'à l'intérieur d'un rente variable contrat dans la plupart des cas. Mais les contrats fixes et variables et les fonds communs de placement sont les seuls types d'investissements autorisés dans ces régimes.

Problèmes divers

Il est important de noter que les plans 403(b) diffèrent de leurs homologues 401(k) en ce sens que, en théorie, les cotisations sont immédiatement acquises et ne peuvent pas être perdues. En pratique, cependant, les employeurs peuvent verser des cotisations sur un compte séparé et, à mesure que les prestations sont acquises, les appliquer rétroactivement au régime 403(b).

De plus, en raison de la loi de 2005 sur la prévention des abus sur les faillites et la protection des consommateurs, les plans 403(b) bénéficient désormais du même niveau de protection contre les créanciers que les plans qualifiés.

Les participants au régime doivent également être conscients de tous les frais facturés par leur régime et les fournisseurs de placement. L'administrateur du régime doit fournir à tous les participants au régime une ventilation complète de ces frais.

Conclusion

Si vous avez besoin de plus de temps pour mettre de l'argent de côté pour votre retraite, un plan 457(b) est ce qu'il y a de mieux pour vous. Il a une meilleure politique de rattrapage et vous permettra d'économiser plus d'argent pour la retraite.

Un 403 (b) est probablement votre meilleur pari si vous souhaitez un plus large éventail d'options d'investissement. Cependant, il existe une troisième option pour certaines personnes : si vous êtes admissible aux deux régimes, vous pouvez répartir vos cotisations entre eux.

Cela signifie que vous pouvez mettre de côté 45,000 2023 $ en 41,000 (contre 2022 XNUMX en XNUMX) entre les deux régimes, sans compter les cotisations de rattrapage si vous êtes admissible. Cela pourrait plaire davantage à ceux qui ont des revenus plus élevés et qui essaient de réduire leurs impôts.