16 rendements trop importants pour être ignorés

Les investisseurs vanille vendent. Ce qui signifie que nous, les anticonformistes axés sur le revenu, sommes achat.

Notre objectif, après tout, est de retraite sur dividendes. Alors pourquoi fuirions-nous les plus gros dividendes que M. et Mme Market nous ont présentés en années?

Rendements, rendements, rendements. Nous avons récemment discuté 29 fonds de revenu rapportant plus de 8 %.

Qu'en est-il des actions ? Heureux que vous ayez demandé. Discutons de 16 actions de distributeurs automatiques de billets à grande capitalisation payantes jusqu'à 15 %.

Si vous ne l'avez pas compris, j'ai récemment discuté avec Moe Ansari sur son Marché Wrap programme. Tu peux en savoir plus ici, mais en bref, j'ai dit que le temps de vendre était révolu - nous sommes pleins d'argent et prêts à acheter.

Mais nous n'achetons pas seulement quoi que ce soit d'artificiel. Nous achetons avec un objectif : pour financer un régime de retraite payé uniquement avec des dividendes en espèces et des revenus d'intérêts.

Vous ne pouvez pas faire cela avec de maigres rendements. Oui, les bons du Trésor sont enfin ce qui rend les choses intéressantes maintenant que les plats de 10 ans 4 %. Mais nous avons encore besoin de plus, de beaucoup plus.

Nous voulons généralement des actions rapportant au moins 7 %. Cela nous permet de récolter un «salaire» annuel de 70,000 XNUMX $ à partir d'un pécule d'un million de dollars, et une somme toujours substantielle même si vous avez un montant plus petit à investir.

Nous avons beaucoup de candidats en ce moment, 396 pour être précis !

Est-il préférable de se concentrer sur des actions plus importantes ? Venons-en à ces 16 actions à grande capitalisation qui rapportent entre 7.1 % et 14.9 %. Tout d'abord, un rapide coup d'œil à la liste complète, puis je vais mettre en évidence quelques noms qui sortent du lot pour une raison ou une autre. Certains d'entre eux intrigant. D'autres, cependant, sont des chiens de dividende potentiels (lire: éviter).

LIVRAISON

Le groupe d'actions le plus évident et le plus remarquable ici sont les actions énergétiques, qui représentent 11 des 16 noms de la liste.

Certains d'entre eux sont des acteurs E&P traditionnels tels que Devon Energy
DVN
(DVN, rendement de 8.4 %) ainsi que Diamondback Energy
CROC
(FANG, rendement de 8.0 %). Leurs prix seront toujours fermement liés au prix du pétrole, mais cela a porté ses fruits en 2022, le secteur ayant augmenté de près de 60 % depuis le début de l'année. Et pourtant, de nombreux rendements restent exorbitants – DVN et FANG rapportent plus de 8 % malgré des gains respectifs de 72 % et 42 %.

Notez simplement que même si aucun rendement n'est figé, certains de ces paiements méritent d'être surveillés de plus près que d'autres. Chesapeake Energy
CHK
(CHK), par exemple, verse un dividende de base de seulement 55 cents par action, ce qui est bon pour un rendement de 2.2 % aux prix actuels. Le reste de ce rendement de plus de 7.4 % provient de dividendes variables en fonction des flux de trésorerie. Les rendements de Coterra Energy (CTRA, rendement de 8.8 %) ainsi que Ressources naturelles pionnières
PXD
(PXD, 13.00 %) reflètent également les dividendes spéciaux.

C'est une gestion de trésorerie prudente pour les entreprises qui ont vu les prix du pétrole osciller énormément au cours des dernières années. Mais nous devrions être tout aussi prudents lorsqu'il s'agit de compter sur ces types de versements pour la retraite.

La plus grande partie des noms de l'énergie sont des sociétés en commandite principales (MLP) telles que Enterprise Products Partners LP
DEP
(EPD) ainsi que Transfert d'énergie LP (ET), qui rapportent tous deux 7.6 %. Ces paiements ont été dans l'ensemble plus stables que les E&P, mais rappelez-vous : ils sont un casse-tête au moment des impôts, nécessitant le redoutable formulaire K-1.

Icahn Entreprises LP
IEP

En parlant de MLP, le plus gros producteur du groupe est Icahn Enterprises LP (IEP, rendement de 14.9 %), qui est la société holding du légendaire investisseur Carl Icahn.

Si vous choisissez de posséder IEP, essayez d'ignorer les retours de prix dans votre compte de courtage - ils sont historiquement terrible. Il s'agit d'un jeu de rendement pur, la distribution représentant 85 % de la performance au cours de la dernière décennie.

VF Corp

VF Corp (VFC, rendement de 7.2 %) est le nom de marques de vêtements telles que Vans, North Face, Timberland et Supreme. Et les affaires en 2022 ont été difficiles, c'est un euphémisme. Fin septembre, la société a fourni des perspectives optimistes sur cinq ans, mais a abaissé ses prévisions pour 2023. Vans, leur plus grande marque, est confrontée à de nombreux défis, et l'entreprise n'a pas beaucoup de ressources pour déclencher la croissance étant donné son endettement élevé. Pourtant, le cours de l'action n'a pas été aussi bas depuis 2011, les actions se négocient à 10 fois les bénéfices de l'année prochaine et le rendement n'a pas été aussi élevé depuis les années 1990. Cela pourrait être un jeu attrayant (bien que risqué) de revenu et de croissance éventuelle pour les investisseurs jouant le vraiment long jeu.

Verizon CommunicationsVZ

Aussi difficile cette année a été Verizon Communications (VZ, rendement de 7.4 %), qui à 30% de baisse en 2022 n'a pas rempli son rôle traditionnellement défensif. Une perte de bénéfices et une réduction des prévisions sont en partie à blâmer, tout comme l'absence totale de catalyseur de croissance. Verizon a augmenté les prix des consommateurs cette année, mais c'était principalement pour compenser ce que le PDG Hans Vestberg dit être «l'année de pointe» de l'entreprise en matière d'investissements dans les infrastructures, estimant à 22 milliards de dollars de capex. Mais ce dividende de 7.4 % est assez solide, à seulement 56 % des bénéfices, et le ratio cours/bénéfice prospectif de VZ est tombé en dessous de 7.

Groupe AltriaMO

Parent Marlboro Altria Group's (MO, rendement de 8.5 %) a fait un investissement massif de 12.8 milliards de dollars dans le fabricant de cigarettes électroniques Juul, une décision qui devait en grande partie lancer le payeur de dividendes fiable et à haut rendement en mode de croissance.

Pas tellement.

Les actions de MO ont été apathiques au cours des dernières années alors que son investissement dans Juul est parti en fumée. Les régulateurs américains se sont attaqués aux e-cigarettes, et la FDA cet été a brièvement interdit Juul spécifiquement avant de suspendre sa propre commande pendant qu'elle continue d'examiner le produit.

À la suite de tout ce chaos, Altria a noté à plusieurs reprises la valeur de sa participation dans Juul, qui s'élevait à 450 millions de dollars fin juillet.

Pourtant, mon collègue Jeff Reeves souligne que ce "stock antifragile" demeure un placement à revenu bien géré qui pourrait être un jeu de valeur à contre-courant déguisé. Il a certainement été une source de défense en 2022, en hausse de quelques pour cent sur la base du rendement total contre une baisse d'environ 20 % pour l'ensemble du marché.

Brett Owens est stratège en chef des investissements pour Perspectives contraires. Pour plus d'idées de revenus, obtenez votre copie gratuite de son dernier rapport spécial: Votre portefeuille de retraite anticipée : d'énormes dividendes, chaque mois, pour toujours.

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