Au cours d'une année au cours de laquelle plus de la moitié des actions de l'indice S&P 500 ont chuté de 10 % ou plus, vous avez probablement entendu parler du terme « survendu ».
Si vous cherchez à acheter des actions sur ce marché nerveux, vous feriez mieux de faire des recherches approfondies pour vous forger des convictions, plutôt que de sauter dans le train en marche.
Lire: Le début de la fin de la correction boursière pourrait être proche
Ci-dessous, un écran du S&P 500
SPX,
-0.39%
pour identifier les stocks susceptibles d'être survendus. Mais d'abord, voici des exemples de quelques actions qui pourraient faire l'affaire.
Un exemple d'action qui peut être survendue
Actions de Signature Bank
SBNY,
-7.09%
de New York ont chuté de 38 % en 2022. Il s'agit de l'une des banques régionales à la croissance la plus rapide. Par exemple, en 2021, la banque a augmenté son portefeuille de prêts commerciaux et industriels de 79 % à 32.9 milliards de dollars, la qualité des prêts restant solide alors qu'elle continuait à braconner les équipes de prêt de ses rivaux.
La baisse du titre cette année reflète le changement d'opinion des investisseurs sur les monnaies virtuelles. Signature Bank a été le pionnier des services bancaires pour les échanges de devises virtuels et les clients institutionnels associés. La banque a également lancé Signet, un service de paiement numérique basé sur la blockchain, en 2020.
Le "problème" de l'action semble être que de nombreuses personnes qui la détenaient l'ont fait uniquement à cause de l'angle crypto, et non parce qu'elles étaient ravies de voir une banque développer son activité traditionnelle si rapidement.
Malgré le retournement des investisseurs contre le titre, Signature Bank devrait poursuivre sa croissance rapide. Les 17 analystes couvrant l'action interrogés par FactSet évaluent les actions comme un achat ou l'équivalent, et sur la base d'estimations consensuelles, la banque devrait augmenter son bénéfice par action de 48 % cette année et de 22 % en 2023. Mais le prix à terme de l'action- Le ratio des bénéfices aux bénéfices est passé de 8.3 à 18.6 à la fin de 2021. En comparaison, les ratios C/B futurs pondérés sont de 17.2 pour le S&P 500 et de 12 pour le secteur financier du S&P 500.
Dans un rapport du 13 mai, l'analyste de Jefferies, Casey Haire, a suggéré que SBNY était survendu parce que ses bénéfices en 2023 s'élèveraient à 20 dollars par action, même si sa franchise de dépôt de monnaie virtuelle de 29 milliards de dollars était supprimée. Sur la base du cours de clôture de 201.20 $, cela donnerait un P/E de 10.1. En comparaison, le secteur financier du S&P 500 à croissance plus lente se négocie à 11 fois l'estimation du BPA global pondéré du consensus pour 2023.
Deux autres exemples de re-notations en 2022
Netflix Inc.
NFLX,
-0.60%
a été le moins performant du S&P 500 jusqu'à présent cette année, chutant de 69 % jusqu'au 13 mai, suivi de PayPal Holdings Inc.
PYPL,
-1.50%,
avec une baisse de 58 %. Qu'est-ce qu'un processeur de paiement a en commun avec un pionnier du streaming vidéo ? Les deux sociétés se sont concentrées sur la croissance des comptes d'utilisateurs dans leurs rapports financiers.
Mais le ratio P / E à terme de Netflix est tombé à 16.5 contre 45.6 à la fin de 2021. Il est donc passé d'une valorisation élevée pour une entreprise à croissance rapide axée sur la technologie à une valorisation inférieure à celle du S&P 500. Charles Lemonides de ValueWorks récemment a suggéré la mise en place de la baisse des prix une opportunité d'achat pour les investisseurs à long terme.
Le P/E à terme de PayPal est tombé à 18.5 contre 36 à la fin de 2021. Mais la société devrait augmenter ses ventes et son BPA à deux chiffres en 2023, et elle est favorisée par les analystes, comme vous pouvez le voir sur l'écran ci-dessous.
Dépistage du S&P 500 pour les actions survendues
Le S&P 500 a baissé de 15.6 % de 2022 au 13 mai. Pour répertorier les actions qui auraient pu chuter plus qu'elles n'auraient dû cette année, nous avons passé au crible l'indice de référence comme suit :
- Cours de l'action en baisse d'au moins un tiers (33 %) : 56 sociétés.
- Devrait augmenter le BPA et les ventes de plus que leurs secteurs respectifs au cours de l'année civile 2023 : 28 entreprises.
- Au moins 75 % de notes « achat » ou équivalentes parmi les analystes interrogés par FactSet : 15 entreprises.
Voici les 15 entreprises qui ont passé l'écran, triées par pourcentage de cotes d'achat :
| Entreprise | Direct | Secteur | Croissance estimée des ventes – 2023 | Croissance estimée du BPA – 2023 | P / E avant | P/E à terme – 21 décembre 221 | Partager les évaluations « acheter » |
| Banque de signature | SBNY,
-7.09% | Financiers : | 26.20% | 22.36% | 8.3 | 18.6 | 100% |
| Systèmes EPAM Inc. | EPAM,
-2.65% | Technologies de l'information | 24.26% | 45.62% | 31.3 | 59.7 | 93% |
| Groupe Match Inc. | MCH,
-2.27% | Services de communication | 17.25% | 18.46% | 28.1 | 48.5 | 91% |
| Intuit Inc. | Intu,
-3.27% | Technologies de l'information | 15.89% | 18.20% | 28.0 | 51.4 | 91% |
| Laboratoires Charles River International Inc. | CRL,
-1.95% | Soins de santé | 10.98% | 15.07% | 19.2 | 32.8 | 88% |
| Salesforce inc. | CRM,
-1.67% | Technologies de l'information | 18.22% | 21.68% | 33.5 | 53.5 | 87% |
| Align Technology Inc. | ALGN,
-0.48% | Soins de santé | 19.47% | 26.93% | 24.9 | 48.7 | 86% |
| DexCom inc. | DXCM,
-3.03% | Soins de santé | 20.08% | 39.16% | 88.3 | 150.7 | 84% |
| Boeing Co. | BA,
-2.48% | Produits industriels | 19.10% | 10825.21% | 58.8 | 43.6 | 83% |
| Nvidia Corp. | NVDA,
-2.50% | Technologies de l'information | 17.61% | 18.85% | 29.8 | 57.8 | 82% |
| Laboratoires Bio-Rad Inc. Classe A | BIO,
-0.60% | Soins de santé | 7.05% | 7.41% | 33.7 | 57.7 | 80% |
| Logiciel interactif Take-Two Inc. | DEUX,
+ 0.16% | Services de communication | 29.45% | 36.81% | 17.9 | 28.3 | 77% |
| PayPal Holdings Inc. | PYPL,
-1.50% | Technologies de l'information | 16.47% | 23.97% | 18.5 | 36.0 | 76% |
| PLC Aptiv | APTV,
-3.07% | Consommation discrétionnaire | 17.31% | 51.64% | 21.0 | 35.8 | 76% |
| SVB Groupe financier | SIVB,
-3.81% | Financiers : | 24.67% | 29.10% | 11.4 | 23.0 | 75% |
| Source: FactSet |
Cliquez sur les symboles pour en savoir plus sur chaque entreprise.
Lire Guide détaillé de Tomi Kilgore sur la richesse des informations gratuites sur la page de cotation MarketWatch.
Remarques sur les données :
- Signature Bank et PayPal ont fait la coupe.
- La croissance attendue des bénéfices de Boeing Co.
BA,
-2.48%
devrait être si important en 2023 parce que l'estimation consensuelle pour 2022 est un bénéfice de seulement cinq cents par action. - Netflix a raté la coupe parce que les analystes s'attendent à ce que le BPA de la société augmente de 10.5 % en 2023, en dessous de la croissance de 16 % du BPA attendue pour le secteur des communications S&P 500.
- La société de portefeuille Facebook Meta Platforms Inc.
FB,
+ 0.71%
aurait fait la liste, avec des taux de croissance du BPA et des ventes qui devraient dépasser ceux du secteur des communications en 2023. Cependant, "seulement" 71% des analystes interrogés par FactSet évaluent les actions comme un achat ou l'équivalent.
Ne manquez pas: Ces 4 fonds sont les gagnants de 2022 - ils utilisent une stratégie de type hedge fund pour réduire les risques
15 actions qui ont chuté d'au moins 33 % mais qui, selon ces mesures, se démarquent toujours dans leurs secteurs
Au cours d'une année au cours de laquelle plus de la moitié des actions de l'indice S&P 500 ont chuté de 10 % ou plus, vous avez probablement entendu parler du terme « survendu ».
Mais que signifie vraiment la survente ?
Ça veut dire you pensez qu'un titre a trop chuté, en fonction d'une certaine qualité que vous attendez pour alimenter la surperformance à partir d'ici.
Si vous cherchez à acheter des actions sur ce marché nerveux, vous feriez mieux de faire des recherches approfondies pour vous forger des convictions, plutôt que de sauter dans le train en marche.
Lire: Le début de la fin de la correction boursière pourrait être proche
Ci-dessous, un écran du S&P 500
-0.39%
SPX,
pour identifier les stocks susceptibles d'être survendus. Mais d'abord, voici des exemples de quelques actions qui pourraient faire l'affaire.
Un exemple d'action qui peut être survendue
Actions de Signature Bank
-7.09%
SBNY,
de New York ont chuté de 38 % en 2022. Il s'agit de l'une des banques régionales à la croissance la plus rapide. Par exemple, en 2021, la banque a augmenté son portefeuille de prêts commerciaux et industriels de 79 % à 32.9 milliards de dollars, la qualité des prêts restant solide alors qu'elle continuait à braconner les équipes de prêt de ses rivaux.
La baisse du titre cette année reflète le changement d'opinion des investisseurs sur les monnaies virtuelles. Signature Bank a été le pionnier des services bancaires pour les échanges de devises virtuels et les clients institutionnels associés. La banque a également lancé Signet, un service de paiement numérique basé sur la blockchain, en 2020.
Le "problème" de l'action semble être que de nombreuses personnes qui la détenaient l'ont fait uniquement à cause de l'angle crypto, et non parce qu'elles étaient ravies de voir une banque développer son activité traditionnelle si rapidement.
Malgré le retournement des investisseurs contre le titre, Signature Bank devrait poursuivre sa croissance rapide. Les 17 analystes couvrant l'action interrogés par FactSet évaluent les actions comme un achat ou l'équivalent, et sur la base d'estimations consensuelles, la banque devrait augmenter son bénéfice par action de 48 % cette année et de 22 % en 2023. Mais le prix à terme de l'action- Le ratio des bénéfices aux bénéfices est passé de 8.3 à 18.6 à la fin de 2021. En comparaison, les ratios C/B futurs pondérés sont de 17.2 pour le S&P 500 et de 12 pour le secteur financier du S&P 500.
Dans un rapport du 13 mai, l'analyste de Jefferies, Casey Haire, a suggéré que SBNY était survendu parce que ses bénéfices en 2023 s'élèveraient à 20 dollars par action, même si sa franchise de dépôt de monnaie virtuelle de 29 milliards de dollars était supprimée. Sur la base du cours de clôture de 201.20 $, cela donnerait un P/E de 10.1. En comparaison, le secteur financier du S&P 500 à croissance plus lente se négocie à 11 fois l'estimation du BPA global pondéré du consensus pour 2023.
Deux autres exemples de re-notations en 2022
Netflix Inc.
-0.60%
-1.50% ,
NFLX,
a été le moins performant du S&P 500 jusqu'à présent cette année, chutant de 69 % jusqu'au 13 mai, suivi de PayPal Holdings Inc.
PYPL,
avec une baisse de 58 %. Qu'est-ce qu'un processeur de paiement a en commun avec un pionnier du streaming vidéo ? Les deux sociétés se sont concentrées sur la croissance des comptes d'utilisateurs dans leurs rapports financiers.
Mais le ratio P / E à terme de Netflix est tombé à 16.5 contre 45.6 à la fin de 2021. Il est donc passé d'une valorisation élevée pour une entreprise à croissance rapide axée sur la technologie à une valorisation inférieure à celle du S&P 500. Charles Lemonides de ValueWorks récemment a suggéré la mise en place de la baisse des prix une opportunité d'achat pour les investisseurs à long terme.
Le P/E à terme de PayPal est tombé à 18.5 contre 36 à la fin de 2021. Mais la société devrait augmenter ses ventes et son BPA à deux chiffres en 2023, et elle est favorisée par les analystes, comme vous pouvez le voir sur l'écran ci-dessous.
Dépistage du S&P 500 pour les actions survendues
Le S&P 500 a baissé de 15.6 % de 2022 au 13 mai. Pour répertorier les actions qui auraient pu chuter plus qu'elles n'auraient dû cette année, nous avons passé au crible l'indice de référence comme suit :
Voici les 15 entreprises qui ont passé l'écran, triées par pourcentage de cotes d'achat :
Cliquez sur les symboles pour en savoir plus sur chaque entreprise.
Lire Guide détaillé de Tomi Kilgore sur la richesse des informations gratuites sur la page de cotation MarketWatch.
Remarques sur les données :
BA,
devrait être si important en 2023 parce que l'estimation consensuelle pour 2022 est un bénéfice de seulement cinq cents par action.
FB,
aurait fait la liste, avec des taux de croissance du BPA et des ventes qui devraient dépasser ceux du secteur des communications en 2023. Cependant, "seulement" 71% des analystes interrogés par FactSet évaluent les actions comme un achat ou l'équivalent.
Ne manquez pas: Ces 4 fonds sont les gagnants de 2022 - ils utilisent une stratégie de type hedge fund pour réduire les risques
Source : https://www.marketwatch.com/story/15-stocks-that-have-fallen-at-least-33-but-by-these-measures-are-still-standouts-in-their-sectors- 11652712725?siteid=yhoof2&yptr=yahoo