CoinFLEX a interrompu les retraits de crypto. Maintenant, il veut vendre sa créance irrécouvrable

CoinFLEX prévoit de vendre pour 47 millions de dollars de jetons à haut rendement pour récupérer les fonds manquants et reprendre les retraits après qu'un client de confiance n'a pas répondu à un appel de marge jeudi dernier.

CoinFLEX va lever des fonds manquants via un nouveau jeton

CoinFLEX a trouvé une nouvelle solution à ses récents problèmes de liquidité.

Le prêteur de crypto a annoncé lundi qu'il prévoyait de lever des fonds en symbolisant sa créance irrécouvrable et en la vendant à des investisseurs sophistiqués non américains. Par le annonce, l'échange viserait à lever les 47 millions de dollars manquants - dus par un client de longue date qui n'a pas répondu à un appel de marge - en émettant de nouveaux jetons générant un rendement annuel de 20 %. 

Jeudi dernier, l'échange crypto basé à Hong Kong suspendu retraits de clients invoquant des « conditions de marché extrêmes » et « l'incertitude persistante impliquant une contrepartie ». La contrepartie anonyme, que l'échange a soulignée n'était pas le fonds spéculatif crypto en difficulté Three Arrows Capital ou une société de prêt, aurait atteint des fonds propres négatifs tout en n'honorant pas sa dette de 47 millions de dollars. 

CoinFLEX a expliqué que dans des circonstances normales, il liquiderait automatiquement les positions insolvables. Cependant, dans ce cas, l'échange ne pouvait pas parce que la dette appartenait à une "personne de haute intégrité de moyens importants » qui bénéficiait auparavant d'un compte de recours en non-liquidation. Cela signifie que le titulaire du compte avait promis des "garanties personnelles strictes" en échange de ne pas être liquidé.

"En tant que solution pour réactiver les retraits, CoinFLEX prévoit de monétiser cette garantie personnelle en créant une responsabilité correspondante sous la forme d'un jeton appelé Recovery Value USD (rvUSD)", a déclaré lundi la bourse. Par jeton whitepaper, les remboursements de la dette du client de CoinFLEX seraient convertis en USDC, les détenteurs de rvUSD pouvant convertir leurs jetons en USDC au prorata à mesure que de nouveaux remboursements sont effectués. Les jetons rvUSD, disponibles uniquement pour les investisseurs sophistiqués non américains, rapporteraient également un taux d'intérêt annuel de 20 %, payé quotidiennement.

Expliquer la proposition dans un lundi interview comprenant Bloomberg, le PDG de CoinFLEX, Mark Lamb, a déclaré que la nouvelle offre est un moyen pour l'entreprise d'utiliser la tokenisation pour résoudre son problème d'endettement. Il a déclaré: 

"Nous voulions faire en sorte que les actifs correspondent tous, et que tout corresponde, d'une manière où c'est basé sur le marché, et nous transmettons ce risque aux investisseurs qui comprennent ce risque et sont avides de ce risque, et résolvent essentiellement le problème."

Le problème de liquidité actuel de CoinFLEX survient au milieu d'une vague plus large de liquidations et de problèmes de solvabilité auxquels est confrontée l'industrie de la cryptographie. Plus tôt en juin, le prêteur de crypto Celsius, aurait envisagé un potentiel faillite dépôt, retraits suspendus et transferts internes, citant des «conditions de marché extrêmes». Seulement quatre jours plus tard, le 17 juin, le prêteur de crypto basé en Asie Babel Finance a également suspendu les retraits, citant des «pressions de liquidité inhabituelles» qui découlaient probablement de l'explosion présumée du désormais tristement célèbre fonds spéculatif crypto Capitale des trois flèches.

Divulgation: Au moment de la rédaction, l'auteur de cet article possédait ETH et plusieurs autres crypto-monnaies.